Аббревиатура
Английское наименование — Permanent Portfolio. Дословный перевод так и звучит – вечный портфель.
Формула расчета и как считается
Спрогнозировать и просчитать возможный доход от той или иной комбинации сложно. В среднем такой портфель дает 7%-9% с учетом инфляции. В истории использования таких портфелей наиболее оптимальными были равномерные распределения долей ценных бумаг. Например, 25% кратковременных облигаций, и столько же долговременных. 25% приходится на акции, и еще 25% на драгоценные металлы или золото. Некоторые эксперты утверждают, что вполне реально и выгодно сформировать свой портфель из трех равных частей по 33.3%, где каждая доля – это драгоценные металлы, акции и активы средней срочности. Есть еще масса вариантов распределения активов в вечном портфеле.
Откуда появился, кто внедрил и почему
Автором этой инвестиционной тактики считается американский финансовый советник Гарри Браун. Он начал разрабатывать ее в конце 80-х годов.
Почему важно знать, что показывает
Вечный инвестиционный портфель – это портфель, собранный таким образом, чтобы в любой экономической ситуации он приносил доход. Основная задача инвестора при формировании такого портфеля – оценить возможные риски каждого эмитента, чьи ценные бумаги входят в состав такого портфеля.
